Xreferat.com » Рефераты по финансам » Анализ платежеспособности и ликвидности предприятия

Анализ платежеспособности и ликвидности предприятия

(7)

где ОС вв - первоначальная стоимость выбывших за отчетный период ОС (ф.5, стр.371, гр.5)

ОС nt - первоначальная стоимость производственных ОС на начало года (ф.5, стр.371, гр.3)


Выбыло 5% ОС на конец года.


Оценка ликвидности и платежеспособности.


Величина собственных оборотных средств (функционирующего капитала).

Характеризует ту часть собственного капитала предприятия, которая является источником покрытия текущих активов предприятия (т.е. активов, имеющих оборачиваемость менее одного года).

ТА с = СК +ДП –ВА –У (8)

где СК – собственный капитал (ф.1, стр.490- стр.252- стр.244)

ДП – величина долгосрочных пассивов (ф.1, стр.590)

ВА – величина внеоборотных активов (ф.1, стр.190+стр.230)

У – величина убытков (ф.1, стр.390)

ТА с н.г. = 4556,31-0-0+115,5-1309,55-0-0=3362,26

ТА с к.г. = 5829,45-0-0+172,7-2270,95-0-0=3731,2


Рост этого показателя в динамике рассматривается как положительная тенденция.


Маневренность собственных оборотных средств.

Характеризует ту часть собственных оборотных средств, которая находится в форме денежных средств, т.е. средств, имеющих абсолютную ликвидность. Для нормально функционирующих предприятий этот показатель обычно меняется в пределах от нуля до единицы.

МС = ДС/ ТА с (9)

где ДС – сумма денежных средств (ф.1, стр.260)

МС н.г. = 2106,72/3362,26= 063

МС к.г. = 2325,62/3731,2 = 0,62


Рост этого показателя в динамике рассматривается как положительная тенденция.

В данном случае роста этого показателя не наблюдается.


Коэффициент текущей ликвидности.

Дает общую оценку ликвидности активов, показывая сколько рублей текущих активов предприятия приходится на один рубль текущих обязательств.

Ктл = ТА / КП (10)

Где ТА – величина текущих оборотных активов (ф.1, стр.290-стр.252-стр244-230)

КП – величина краткосрочных пассивов (ф.1, стр.690)

Ктл н.г.= 7539,51/4177,25=1,8

Ктл к.г.= 11148,72/7417,52=1,5


Коэффициент быстрой ликвидности.

Аналогичен по смысловому значению коэффициенту текущей ликвидности, однако из расчета исключена наименее ликвидная часть – производственные запасы.

Кбл = ТА - З/ КП (11)

где З – величина запасов (ф.1, стр.210+стр.220)

Кбл н.г.= 7539,51-4305,18-193,49/4177,25=0,73

Кбл к.г.= 11148,72-7138,01-635,25/7417,52=0,46


Рекомендуемая нижняя граница –1. Коэффициент быстрой ликвидности уменьшается, что характеризует деятельность предприятия с отрицательной стороны.


Коэффициент абсолютной ликвидности (платежеспособности).

Наиболее жесткий критерий ликвидности предприятия. Он показывает, какая часть краткосрочных заемных обязательств может быть при необходимости погашена немедленно.

Кабс.л = ДС / КП (12)

Кабс.л н.г.= 2106,72 / 4177,25=0,50

Кабс.л к.г.= 2325,62 / 7417,52=0,31


Рекомендуемая нижняя граница - 0,2 .В динамике коэффициент абсолютной ликвидности уменьшается, что говорит о снижении платежеспособности предприятия.


Доля оборотных средств в активах.

ТАхс = ТА/ХС (13)

где ХС –величина хозяйственных средств (ф.1,стр.399-с.390-с.252-с.244)

ТАхс н.г.= 7539,51/8849,06=0,85

ТАхс к.г.= 11148,72/13419,67=0,83


Доля собственных оборотных средств в оборотных активах (коэффициент обеспеченности собственными оборотными активами).

ТАтас = ТАс/ТА (14)

ТАтас н.г.= 3362,26/ 7539,51=0,45

ТАтас к.г.= 3731,2/11148,72= 0,33


Доля запасов в оборотных активах.

З = З/ТА (15)

З н.г.= (4305,18+193,49)/ 7539,51=0,6

З к.г.= (7138,01+635,25)/11148,72=0,7


Доля собственных оборотных средств в покрытии запасов.

Характеризует ту часть стоимости запасов, которая покрывается собственными оборотными средствами.

ТАсз = ТАс/З (16)

ТАсз н.г.= 3362,26/4498,67=0,75

ТАсз к.г.= 3731,2/7773,26=0,48


Рекомендуемая нижняя граница показателя – 50% (нормальным считается значение коэффициента > или = 0,6 - 0,8)


Коэффициент покрытия запасов

Рассчитывается соотнесением величины «нормальных» источников покрытия запасов и суммы запасов.

Кзп = ИПн/З (17)

где ИПн – величина «нормальных» источников покрытия запасов (ф.1, с.490-с.390-с.252-с.244+с.590-с.190-с.230+с.610+с.621+с.622+с.627)

Кзп н.г.= (4556,31-0-0-0+115,5-1309,55-0+534,16+2324,52+585,42+27,94)/4498,67= 1,52

Кзп к.г.= (5829,45-0-0-0+172,7-2270,95-0+1504,36+3304,51+782,43+36,74)/7773,26=1,20


Если значение этого показателя больше единицы, то текущее финансовое состояние предприятия рассматривается как устойчивое.


Оценка финансовой устойчивости

Коэффициент концентрации собственного капитала (коэффициент автономии)

Характеризует долю владельцев предприятия в общей сумме средств, авансированных в его деятельность. Дополнением к этому показателю является коэффициент концентрации заемного капитала, их сумма равна 1.

Кскк = СК/ХС (18)

Кскк н.г.= 4556,31-0-0/8849,06=0,51

Кскк к.г.= 5829,45-0-0/13419,67=0,43


Нижний предел этого показателя - 0,6. Чем выше значение показателя, тем более предприятие устойчиво, стабильно и независимо от внешних кредитов. В данном случае предприятие – неустойчиво. Увеличилась концентрация заемного капитала.


Коэффициент финансовой зависимости.

Является обратным к коэффициенту концентрации собственного капитала.

Кфз = ХС/СК (19)

Кфз н.г.=

Если Вам нужна помощь с академической работой (курсовая, контрольная, диплом, реферат и т.д.), обратитесь к нашим специалистам. Более 90000 специалистов готовы Вам помочь.
Бесплатные корректировки и доработки. Бесплатная оценка стоимости работы.

Поможем написать работу на аналогичную тему

Получить выполненную работу или консультацию специалиста по вашему учебному проекту
Нужна помощь в написании работы?
Мы - биржа профессиональных авторов (преподавателей и доцентов вузов). Пишем статьи РИНЦ, ВАК, Scopus. Помогаем в публикации. Правки вносим бесплатно.

Похожие рефераты: