Xreferat.com » Рефераты по менеджменту » Стратегия кредитного риск-менеджмента

Стратегия кредитного риск-менеджмента

Алексей Ковалев, заместитель начальника управления ООО "Укрпромбанк

Реализация научно-обоснованных системных стратегий управления кредитными рисками приобретает фундаментальное значение в условиях изменчивой и неопределенной внешней среды. Она возникла как ответ на вызовы и угрозы этой среды: усиление ее нестабильности, обострение и кардинальное изменение конкурентной борьбы. Принятие управленческих решений в сфере действия кредитных рисков без опоры на систему стратегических установок обусловливает необоснованные риски банков, ухудшает их ликвидность и предопределяет возможность банковского дефолта.

В современных условиях достаточно мощного воздействия негативных внешних и внутренних факторов лишь ограниченное число банков разрабатывает свою рисковую стратегию управления кредитными рисками с обязательным наличием концептуальной составляющей. Большинство кредитных организаций ориентируется, в основном, на реализацию краткосрочных целей. В результате, ухудшается доходность и финансовая устойчивость развития, возникают проблемы в межбанковской конкурентной борьбе.

Функционируя в нестабильной среде и не имея полной, достоверной информации о контрагентах, коммерческие банки вынуждены оттачивать мастерство стратегического управления кредитными рисками посредством сбалансированности стратегических и тактических методов управления, организации действенного банковского риск-менеджмента.

При этом изрядное число банков при осуществлении стратегического управления рисками ставят задачу обеспечить динамичный рост, другие предпочитают минимизировать риски и поддерживать имидж устойчивого в финансовом отношении банка при невысоком уровне выплат процентов. В обоих случаях стратегическое управление кредитными рисками становится атрибутивной составляющей банковского менеджмента с выделением в специфическую рисковую стратегию со своими принципами, целями и задачами. Искусство банковской деятельности как раз и состоит в том, чтобы еще до открытия рисковых позиций (кредитных сделок с юридическими и физическими лицами) идентифицировать и оценить все вероятные возможности развития событий и выработать единственно правильную и обоснованную рисковую кредитную стратегию.

Трансформация экономической системы Украины, ее интеграция в мировое хозяйство породили настоящий бум исследований по стратегическому управлению субъектов экономической деятельности. В настоящее время научные теории стратегического управления хозяйствующих субъектов достаточно полно освещены в зарубежной и украинской литературе. В меньшей степени разработаны приложения этой теории к банковской деятельности.

Современная концепция кредитного риск-менеджмента — это концепция стратегического управления. В методологическом аспекте теория стратегического управления кредитными рисками основывается на системном подходе к анализу экономических процессов и свойствах целенаправленных саморазвивающихся систем.

Термин «стратегия» (от греч. stratos— войско, ago— веду), как следует из перевода, исторически связан с областью военного искусства, ее планированием и ведением. В современной трактовке термин «стратегический» следует понимать как «содержащий общие, основные установки для решения какой-то задачи» [1]. Именно в таком смысле он входит сегодня в терминологию управления экономическими процессами вообще и используется применительно к банковской деятельности в частности. В современном менеджменте он означает высшее проявление управленческой деятельности.

Стратегия представляет собой искусство планирования, руководства, основанного на правильных и далеко идущих прогнозах. Стратегия риск-менеджмента — искусство управления риском в неопределенной хозяйственной ситуации, основанное на прогнозировании риска и приемов его снижения. Под стратегией управления понимаются направление и способ использования средств для достижения поставленной цели. Стратегия риск-менеджмента включает правила, на основе которых принимаются рисковые решения и способы выбора варианта решения. Следует сконцентрировать усилия на вариантах решения, не противоречащих принятой стратегии, отбросив все другие варианты. После достижения поставленной цели стратегия как направление и средство ее достижения прекращает свое существование. Новые цели ставят задачу разработки новой стратегии.

Стратегическое управление кредитными рисками представляет собой деятельность по разработке рисковых кредитных стратегий банка, ее важнейших целей и способов их достижения, в основе которой лежит консолидированный анализ экзогенных и эндогенных факторов, воздействующих на кредитные риски, стратегическое планирование, механизм увязки тактических и стратегических решений, интегрированный всеобъемлющий контроль хода реализации этих решений и возможность их своевременного корректирования.

Стратегическое управление обеспечивает ответ на вопрос «что, кто и как должен делать?» и проявляется как непрерывный процесс выбора и реализации целей и стратегии организации». Эффективность стратегического управления кредитными рисками зависит от трех стратегических макроустановок банка: на рост, защиту и развитие.

К инструментам стратегического управления кредитными рисками, по нашему мнению, относятся: философия и миссия банка в области реализации рисков, стратегическое планирование желаемых состояний открываемых рисковых позиций, общая рисковая кредитная стратегия, предполагающая концептуальное видение банком результатов отслеживания поведенческих характеристик открываемых рисковых позиций (образ желаемого будущего состояния дел банка в поле действия кредитных рисков), кредитная политика в части реализации стратегических целей и задач банка в секторе управления кредитными рисками. Наиболее результативный подход к стратегическому управлению кредитными рисками заключается в определении базовых рисковых кредитных стратегий и настройки банковской деятельности в соответствии с избранным направлением развития.

Стратегическое управление кредитными рисками как процесс можно представить в виде последовательности нескольких этапов:

определение философии и миссии банка в области реализации кредитных рисков;

консолидированный анализ экзогенных и эндогенных факторов, воздействующих на систему кредитных рисков;

стратегическое планирование желаемых состояний открываемых рисковых позиций;

выбор рисковой кредитной стратегии и разработка разделов кредитной политики в части касающейся кредитных рисков;

разработка механизмов реализации рисковой кредитной стратегии и задач кредитной политики банка;

контроль и корректирование.

Первый этап процесса стратегического управления кредитными рисками, связанный с принятием философии и собственной миссии банка по поводу толерантности к рискам, является первоочередным для понимания и осмысливания глобальных, вероятностных процессов в обществе в сфере реализации банковских рисков и своей роли (миссии) в осуществлении данных процессов. Миссия, в данном контексте,— это предназначение банка совершить на поприще реализации кредитных рисков такие действия, которые бы полностью соответствовали его философии рисков, определяли его статус и лицо и отличали от других коммерческих банков; это набор концептуальных принципов, декларирующих предназначение банка и его роль в банковской системе при осуществлении своей деятельности, связанной с реализацией кредитных рисков.

Реализация требований системного подхода к анализу экономических процессов предопределяет истоки проблем, возникающих в ареале осуществления кредитных рисков, искать, прежде всего, во внешней среде, ибо основные рискообразующие факторы обусловлены нестабильностью и динамичностью внешней среды, противоречивостью экономической политики государства, несовершенством законодательства, накалом межбанковской конкурентной борьбы. Поскольку банковская деятельность немыслима без присутствия рисков, постольку значимость стратегического анализа экзогенных факторов, воздействующих на кредитные риски, невозможно переоценить. Анализируя многообразие путей воздействия внешней среды на поведенческие характеристики открываемых или уже открытых рисковых позиций, банки предпринимают эффективные действия, связанные со стратегическим планированием и выработкой результативных рисковых кредитных стратегий.

На базе научно-обоснованной философии и миссии в области реализации кредитных рисков, консолидированного, стратегического анализа экзогенных и эндогенных факторов, воздействующих на кредитные риски банка, создаются условия для осуществления стратегического планирования желаемых состояний открываемых рисковых позиций.

Стратегическое планирование, применительно к сфере стратегического управления кредитными рисками, представляет собой определенный вид плановой деятельности, нацеленный на создание желаемого экономического состояния открываемых рисковых позиций в долгосрочной (но обозримой) перспективе и прогнозирующий вероятностную волатильность в поведенческих характеристиках открываемых рисковых позиций, имеющих необратимые или долговременные последствия.

Если стратегическое управление кредитными рисками отвечает на вопрос «что, кто и как должен делать?», то стратегическое планирование отвечает на риторический вопрос «что делать?». Иными словами, в отличие от стратегического управления, являющегося симбиозом аналитического и организационного процессов, стратегическое планирование выступает сугубо как аналитический процесс.

Исходя из приведенной этапизации, стратегическому управлению принадлежит основополагающая, доминирующая роль как первому этапу процесса управления кредитными рисками, на котором решается вопрос принятия рисковых стратегий в секторе действия кредитных рисков.

Рисковая стратегия — это многогранное понятие. Г. Минцбегг, Б. Альтсрэнд, Д. Лэм-пел [2] определяют его по пяти направлениям как пять «П»: стратегия — это план, руководство, ориентир или направление развития из настоящего в будущее; стратегия — это принципы поведения или модель поведения; стратегия — это позиция; стратегия — это перспектива; стратегия — это прием, маневр с целью перехитрить соперника.

Важно представлять рисковую кредитную стратегию в системе банковских стратегий как важный, атрибутивный элемент данной системы.

Под банковскими стратегиями понимают научно обоснованный набор возможных решений и действий банка, оказывающих существенное влияние на состояние его потенциала и собственного капитала и влекущих долговременные и труднообратимые последствия. С точки зрения масштабности стратегических решений они классифицируются как метастратегии, мезостратегии, микростратегии и элементарные (конкретизированные) стратегические решения.

К основным стратегиям банковского стратегического управления относятся:

кредитная стратегия;

депозитно-аккумуляционная стратегия;

стратегия гарантии ликвидности;

стратегия оптимизации резервов;

стратегия управления рисками;

процентная стратегия и др.

Банковские стратегии зачастую имеют разнонаправленную векторность и оказывают свое характерное воздействие на банковский потенциал вообще и на величину его собственного капитала в частности. Так, процентная стратегия, нацеленная на извлечение максимальной массы прибыли, конкурирует со стратегией управления рисками, направленной на поиск оптимального соотношения между конкурирующими характеристиками — риском и доходностью. Однако при возрастании кредитной ставки процентная стратегия стимулирует рост доходности банка, тогда как рисковая кредитная стратегия, как одна из доминирующих стратегий управления рисками, оказывает, в основном, понижающее воздействие на банковскую прибыль.

Данное обстоятельство, обусловленное конкуренцией банковских стратегий, их разнонаправленным воздействием на потенциал банка, необходимо в обязательном порядке учитывать при стратегическом управлении кредитными рисками.

Выход надо искать в координации банковских стратегий, обеспечивающей наибольшую эффективность стратегического управления банка вообще и кредитными рисками в частности. Целесообразно выделить три вида рисковых кредитных стратегий:

Толерантная к рискам стратегия, предполагающая предрасположенность банковского менеджмента к выбору в соотношении конкурирующих характеристик — риска и доходности, кредитных операций с высокой степенью риска и, соответственно, с высокой нормой прибыли;

Диверсифицированная кредитная стратегия рисков, обусловливающая оптимальное соотношение между риском и доходностью;

Стратегия локализации кредитных рисков, характеризующаяся общей направленностью на ограничение объемов повышенных рисков.

Поиск оптимального соотношения между доходностью и рискованностью — кардинальная цель, в достижении которой необходимо учитывать влияние воздействия целого спектра внешних и внутренних факторов. Цель рисковых кредитных стратегий, в основном, сводится к получению максимальной прибыли при минимально возможном риске. Оптимальное разрешение данного противоречия лежит в максимуме соотношения: доходность — риск, и минимуме в соотношении: риск — доходность, что, в принципе, равнозначно.

Рисковые стратегии целесообразно рассматривать с позиций интеграции следующих управленческих действий:

проецирование рисковой кредитной стратегии на все подразделения и службы банка, которые по роду своей деятельности связаны с реализацией кредитных рисков;

стратегическое планирование параметров открываемых рисковых позиций и корректирующих мероприятий воздействия на данные позиции в строго обозначенные сроки, согласованные со всеми заинтересованными сторонами с целью действенного отслеживания траектории прохождения банковских рисковых позиций;

выражение основных тенденций осуществления рисковых стратегий в виде четко обозначенных решений управленческого воздействия;

научно-обоснованная экспертиза и предварительная апробация методов и инструментария внедрения в банковскую практику выработанных стратегических решений.

Следовательно, применяемые рисковые стратегии должны быть логическими составляющими общебанковской стратегии и равноправными элементами системы банковских стратегий в соответствии с критериями комплексности и системности. Вместе с тем, рисковые кредитные стратегии представляют собой обобщение таких направлений банковской деятельности, как стратегический маркетинг, стратегический контроль над исполнением принятых решений в секторе управления банковскими рисками, стратегическое планирование уровней банковских рисков, другие направления стратегического банковского риск-менеджмента.

По своей функциональной значимости рисковые кредитные стратегии обеспечивают постоянный банковский потенциал прибыльности, в то время как службы банка, осуществляющие тактическое и оперативное управление рисками, превращают потенциал в реальную прибыль. Такая консолидация целей рисковых кредитных стратегий и тактических задач, стратегического и текущего планирования позволяют банкам искусно управлять областью негативной реализации кредитных рисков.

Рисковая кредитная стратегия должна отражать отношение финансового института к кредитному риску в целом и устанавливать, в частности: кредитные лимиты по контрагентам и по портфелю в целом; целевое соотношение доходности и подверженности кредитному риску; приоритеты по предоставлению кредитных ресурсов (типы долговых обязательств, секторы экономики, регионы, валюта, сроки, доходность и т. д.); желаемые характеристики кредитного портфеля, включая предельный уровень концентрации кредитного риска; внутренние нормативы достаточности капитала, резервируемого под покрытие потерь вследствие кредитного риска и порядок их расчета и др.

Таким образом, можно сделать вывод, что кредитная стратегия должна быть определена с точки зрения качества кредитного продукта, прибыли, перспектив развития бизнеса, приемлемого соотношения риска и доходности, величины резервов и собственного капитала. Она должна учитывать цикличность развития экономики и ее влияние на кредитный портфель финансового института. На основе оценки этого влияния формулируются условия инвестиций в долговые обязательства и предоставления кредитных ресурсов, которые должны пересматриваться на регулярной основе.

Высшее руководство финансового института должно отвечать за утверждение и периодический пересмотр кредитной стратегии. Кредитная политика и процесс управления кредитными рисками предприятия должны быть доведены до сведения уполномоченных лиц, а кредитный персонал должен четко понимать и быть способным реализовывать политику финансового института. В функции руководителей среднего звена входит разработка, внедрение и контроль соблюдения внутрифирменных методик и моделей, детализирующих принятую стратегию.

Стратегическое управление кредитным риском помимо стадии определения рисковой кредитной стратегии включает и стадию разработки кредитной политики. На данной стадии банк обозначает цели, которые планирует достичь в результате реализации кредитной политики, выбирает сектор экономики, в котором целесообразно проводить кредитные операции в данный момент, определяет свою клиентуру и кредитные продукты, т. е. выбирает основные стратегические ориентиры внедрения на рынок кредитных услуг.

Кредитная политика — документ, который устанавливает основные принципы кредитования, приоритеты и наиболее существенные правила (стандарты и нормы), которые регулируют кредитный процесс, и должны обеспечить формирование качественного и прибыльного кредитного портфеля. Под кредитной политикой коммерческого банка понимается совокупность мероприятий, направленных на создание условий для эффективного размещения имеющихся средств и ставящих целью обеспечение стабильного роста прибыли банка. Каждый банк разрабатывает собственную кредитную политику, в которой учитываются экономические, политические, географические, организационно-правовые и другие факторы, оказывающие влияние на его деятельность. По мнению экспертов Всемирного банка, кредитная политика «создает основу всего процесса управления кредитами».

В кредитной политике формулируется общая цель и определяются пути ее достижения. Целью кредитной политики банка является создание высококачественных активов, которые обеспечивают постоянный плановый уровень доходности; вкладывание кредитных средств в экономически перспективные, рентабельные проекты; разработка и активное внедрение новых кредитных технологий, кредитных продуктов и услуг; укрепление и повышение конкурентоспособности на рынке; повышение качества предоставляемых услуг. Основными задачами кредитной политики банка являются: обеспечение высокодоходного размещения средств банка в гривнях и иностранной валюте; постоянный контроль над структурой кредитного портфеля и их качественным составом; предоставление надежных и рентабельных кредитов; минимизация и диверсификация кредитных рисков.

Принципы кредитной политики составляют основу стратегии банка, имея как общие, так и специфические черты для отдельных банков. Наиболее общие характеристики выглядят примерно следующим образом:

Консерватизм. Банку следует придерживаться консервативной кредитной политики, стараясь полностью покрывать свои риски. Кредит выдается только надежным заемщикам, имеющим высокое качество менеджмента.

Приоритет наличия обеспечения. Важнейшим условием решения о выдаче кредита должно быть наличие достаточно ликвидного обеспечения, стоимость которого с учетом дисконта, учитывающего издержки на реализацию залога и его возможное обесценение, должна быть достаточна для покрытия основной суммы кредита и процентов по нему. Залог должен быть застрахован.

Контроль целевого использования кредита, сохранности залога, финансового состояния клиента. Следует изыскать возможность контролировать действия клиента и его финансовые потоки путем оплаты его счетов, а также поступлений, сохранности залога и т. д. После выдачи проводится мониторинг финансового состояния клиентов.

Диверсификация кредитного портфеля. Банк должен придерживаться диверсификации кредитного портфеля, по возможности ограничивая концентрацию кредитов по однотипным сферам бизнеса, отраслям, регионам, видам залога и т. д. Немаловажным фактором снижения риска является предпочтение выдачи большего числа меньших кредитов, нежели меньшего числа более крупных.

Ограничение риска на одного заемщика. Другим важнейшим следствием диверсификации является ограничение риска на одного заемщика. Риск устанавливается в зависимости от типа заемщика.

Ограничение совокупного кредитного

Если Вам нужна помощь с академической работой (курсовая, контрольная, диплом, реферат и т.д.), обратитесь к нашим специалистам. Более 90000 специалистов готовы Вам помочь.
Бесплатные корректировки и доработки. Бесплатная оценка стоимости работы.

Поможем написать работу на аналогичную тему

Получить выполненную работу или консультацию специалиста по вашему учебному проекту
Нужна помощь в написании работы?
Мы - биржа профессиональных авторов (преподавателей и доцентов вузов). Пишем статьи РИНЦ, ВАК, Scopus. Помогаем в публикации. Правки вносим бесплатно.

Похожие рефераты: